Nippon Steel raised $3.9 billion in record Japanese convertible bond sale to refinance U.S. Steel acquisition debt, sparking share drop over dilution and debt concerns. Nippon Steel recaudó $ 3.9 mil millones en una venta récord de bonos convertibles japoneses para refinanciar la deuda de adquisición de U.S. Steel, lo que provocó una caída en las acciones por preocupaciones de dilución y deuda.

Nippon Steel raised $3.9 billion in convertible bonds—the largest such issuance in Japanese history—to refinance debt from its 2025 acquisition of U.S. Steel. Nippon Steel recaudó $ 3.9 mil millones en bonos convertibles -la mayor emisión de este tipo en la historia japonesa- para refinanciar la deuda de su adquisición de U.S. Steel en 2025. The funds, sold primarily in Europe and Asia, will repay a bridge loan and support future investments, with half the bonds maturing in 2029 and the rest in 2031. Los fondos, vendidos principalmente en Europa y Asia, reembolsarán un préstamo puente y respaldarán futuras inversiones, con la mitad de los bonos venciendo en 2029 y el resto en 2031. The company’s shares dropped up to 6% on the news, reflecting investor concerns over potential share dilution and rising debt costs. Las acciones de la empresa cayeron hasta un 6% en las noticias, reflejando las preocupaciones de los inversores sobre la posible dilución de acciones y el aumento de los costos de la deuda.