Canadian market watchdog faces criticism over ruling that brokers aren't obligated to review key disclosure forms. El vigilante del mercado canadiense se enfrenta a críticas por el fallo de que los corredores no están obligados a revisar los formularios clave de divulgación.

A prominent Canadian stock market observer, David Baines, criticizes a recent Canadian Investment Regulatory Organization (CIRO) decision that dismissed the importance of stockbrokers reviewing private placement disclosure forms (Form 9s) as part of their due diligence. Un destacado observador del mercado bursátil canadiense, David Baines, critica una reciente decisión de la Organización Canadiense de Regulación de Inversiones (CIRO) que rechazó la importancia de que los corredores de bolsa revisaran los formularios de información de colocación privada (formulario 9) como parte de su debida diligencia. The ruling, involving two brokers from PI Financial, says they had no formal obligation to check these forms, despite allegations of capital market misconduct. El fallo, en el que participaron dos agentes de PI Financial, dice que no tenían obligación formal de verificar estos formularios, a pesar de las acusaciones de mala conducta del mercado de capitales. Baines argues this decision undermines the role of stockbrokers as gatekeepers. Baines argumenta que esta decisión socava el papel de los corredores de bolsa como gatekeepers. CIRO is appealing the case before the B.C. CIRO está apelando el caso ante el B.C. Securities Commission, with a hearing set for January 23, 2025. Comisión de Valores, con una audiencia prevista para el 23 de enero de 2025.